مقدمة

تجمع هذه الندوة بين مهارات القيادة والمهارات المالية بين اثنين من أهم مجالات الإدارة المالية: فهم المالية للتأثير على القرارات الاستراتيجية والتحليل والتخطيط والسيطرة المالية.

أهداف الدورة

بحلول نهاية هذه الدورة، سيتمكن المشاركون من:

• فكر وأدار بشكل استراتيجي وخطط بشكل أكثر فعالية للمستقبل.
• تحديد دور الإدارة المالية في اتخاذ القرار الاستراتيجي.
• استخدم تقنيات التخطيط والسيطرة المالية.
• تحسين الأداء من خلال استخدام أدوات التحليل المالي الاقتصادي.
• طور استراتيجيات الأعمال.
• افهم كيف تدعم الإدارة المالية التطوير الاستراتيجي.
• وسع معرفتهم المالية.
• تطوير وإدارة الجوانب المالية لدورهم بشكل أكثر فعالية وتعزيز أدائهم.
• زد ثقتهم بأنفسهم في التعامل مع القضايا الاقتصادية والمالية والمهنيين الماليين.
• فهم كيف يمكن أن تؤثر مثل هذه القرارات على أقسامهم ووحدات أعمالهم وشركاتهم.
• اكتسب القدرة، عند اتخاذ قرارات الاستثمار أو العمليات أو التمويل، على اختيار أنسب الأدوات من بين مجموعة واسعة من التقنيات المالية المتاحة لتقديم تحليل كمي.
• افهم الطبيعة والنطاق الدقيق لمشكلات الأعمال التي سيتم تحليلها.
• احصل على تقديرات سريعة تقريبية للنتائج المحتملة للقرارات.
• فهم الآثار والأهمية النسبية للتدفق النقدي المختلف عن الربح المحاسبي في التحليل الاقتصادي والمالي.

الجمهور المستهدف

تم تصميم هذه الدورة ل:

• محللون ماليون.
• المراقبون الماليون.
• محاسبون.
• أمناء الصندوق.
• محترفو التخطيط المؤسسي.
• محترفو تطوير الأعمال.
• الإدارة في المستويات المتوسطة والمبتدئة عنصر مهم في تقدمهم المهني. الكفاءات المستهدفة
• التخطيط الاستراتيجي والتفكير.
• البيانات المالية.
• الميزانية.
• إدارة المخاطر المالية.
• إدارة أداء الأعمال.
• اتخاذ قرارات مالية واقتصادية.
• اتخاذ قرارات استثمارية.

منهاج الدورة

اليوم الأول: أساسيات التخطيط الاستراتيجي

• ما هي الاستراتيجية؟
• الإدارة الاستراتيجية.
• التحليل الاستراتيجي.
• المهمة.
• الأهداف.
• اتخاذ قرارات استراتيجية.
• عملية التخطيط الاستراتيجي.
• التحليل البيئي.
• تحليل الموارد.
• الاختيار الاستراتيجي واتخاذ القرار الاستراتيجي.
• التنفيذ الاستراتيجي.
• الأهداف المؤسسية والمساءلة.
• التنبؤ بالبيانات المالية.

اليوم الثاني: أساسيات البيانات المالية

• البيانات المالية.
• الميزانية العمومية.
• بيان الدخل.
• طرق بديلة لتقييم الأصول.
• كشف التدفق النقدي.
• تحليل الاتجاه القياسي (أو الأفقي) للبيانات المالية.
• تحليل الاتجاه الرأسي للبيانات المالية.
• التحليل القطاعي للبيانات المالية.
• تحليل القيمة المضافة للبيانات المالية.
• فهم دورة التدفق النقدي ودورة التشغيل.
• تحليل نقطة التعادل وتحليل نقاط التعادل متعددة المنتجات.

اليوم الثالث: هيكل رأس المال والرافعة المالية

• مصادر الأموال.
• نماذج تكلفة رأس المال.
• تكلفة حقوق الملكية (تكلفة حقوق ملكية).
• تكلفة الدين.
• متوسط تكلفة رأس المال المرجحة (WACC).
• هل يمكننا تحديد الهيكل الأمثل لرأس المال للشركة؟
• نماذج هيكل رأس المال.
• إعداد التوقعات لتقييم احتياجات التمويل.

اليوم الرابع: الميزانية الرأسمالية

• القيم المستقبلية، والقيم الحالية، وDCF.
• مبادئ الميزانية الرأسمالية.
• طرق تقييم مشاريع الاستثمار الرأسمالي.
• معدل العائد المحاسبي (ARR) والسداد.
• القيمة الحالية الصافية (NPV) مقابل معدل العائد الداخلي (IRR).
• كيف تختار أي طريقة تستخدم؟
• طريقة التكلفة السنوية المكافئة (EAC).
• طرق الميزانية الرأسمالية.
• نموذج تسعير الأصول الرأسمالية (CAPM) مقابل نظرية تسعير المراجحة (APT).
• هل يهم إذا استأجرنا أو اشترينا؟

اليوم الخامس: إدارة المخاطر المالية

• قيمة المعلومات الكاملة (VOPI)
• أنواع المخاطر.
• مبادئ إدارة المخاطر.
• التحدث مع المصرفيين حول إدارة المخاطر.
• كيف تطور الأدوات لشركتك؟
• كيف يمكن تقليل المخاطر؟
• التأمين والتحوط.
• مخاطر سعر الفائدة وسعر صرف العملات الأجنبية.

اليوم السادس: تحدي اتخاذ القرار الاقتصادي المالي

• ممارسة التحليل المالي الاقتصادي.
• القيمة المؤسسية وقيمة المساهمين.
• منظور ديناميكي للأعمال: مقارنة موقعك الاستراتيجي/تحليل المنافس.
• مشكلة الوكالات وحوكمة الشركات.
• ما هي المعلومات والبيانات التي يجب استخدامها؟
• طبيعة البيانات المالية.
• سياق التحليل المالي واتخاذ القرار.

اليوم السابع: تقييم أداء الأعمال

• تحليل النسبة وأداء الأعمال.
• وجهة نظر الإدارة.
• وجهة نظر المالكين.
• وجهة نظر المقرضين.
• النسب كنظام – هرمات النسب.
• دمج تحليل الأداء المالي – نظام “دوبون”.
• القيمة الاقتصادية المضافة (EVA).
• التنبؤ بالضائقة المالية.

اليوم الثامن: توقع المتطلبات المالية

• العلاقة المتبادلة بين التوقعات المالية.
• ميزانيات التشغيل.
• التكلفة القياسية وتحليل التباين.
• توقعات نقدية وميزانيات نقدية.
• تحليل الحساسية.
• ديناميكيات ونمو نظام الأعمال.
• الرافعة التشغيلية.
• خطط النمو المالي.
• النمذجة المالية.

اليوم التاسع: تحليل قرارات الاستثمار

• تطبيق مقاييس معدلة حسب الوقت.
• القيمة الحالية الصافية (NPV) ومعدل العائد الداخلي (IRR).
• منظور استراتيجي.
• النشاط الفضائي (EVA) وNPV.
• تحسينات في تحليل الاستثمار.
• التكلفة السنوية المكافئة (EAC).
• معدل العائد الداخلي المعدل (MIRR).
• تحليل الحساسية، تحليل السيناريوهات، المحاكاة، ونقطة التعادل بين NPV.
• التعامل مع المخاطر والظروف المتغيرة.

اليوم العاشر: التقييم وأداء الأعمال

• إدارة قيمة المساهمين.
• خلق قيمة المساهمين من منظور صحيح.
• تطور المنهجيات القائمة على القيمة.
• خلق قيمة في إعادة الهيكلة والتجميعات.
• الاستراتيجية المالية في عمليات الاستحواذ.
• تقييم الأعمال.
• إعادة هيكلة الأعمال وإعادة التنظيم.
• عمليات الاستحواذ الإدارية (MBOs) وعمليات الشراء الإدارية (MBIs).